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又雙叒2單!無信托單SPV結構CMBS成功發行!

讀懂ABS 讀懂ABS
2020-10-25 17:00 2711 0 0
券商:信托=3:1,信托民工要加油了!

作者:LXC

來源:讀懂ABS(ID:dudabs)

近日,又雙叒見二單單SPV結構CMBS產品成功發行,分別是“中金-錢投-杭州國際會議中心資產支持專項計劃”和“中金-印力深圳印力第二期資產支持專項計劃”,均是由中金公司擔任計劃管理人。加上此前4月發行的“中信信托-南京世茂希爾頓酒店資產支持專項計劃”和5月發行的“華泰佳越-仁恒三亞皇冠假日酒店資產支持專項計劃”,目前單SPV結構CMBS產品已有4單。

券商:信托=3:1,信托民工要加油了!

01 杭州國際會議中心—浙江省首單單SPV結構CMBS

杭州國際會議中心CMBS發行人杭州市錢江新城投資集團有限公司,是杭州市屬大型國有企業和錢江新城、城東新城、亞運村建設開發主體單位。企業最新評級AAA,截止2019年末,企業總資產511.29億元。負債率65.58%。

底層標的—杭州國際會議中心是集會議、餐飲、住宿為一體的大型綜合型建筑,也是杭州市的重要標志之一。項目于2005年10月動工,2010年12月竣工,2010年12月27日開業運營。項目占地面積47810平方米,總建筑面積126296平方米,共計19層,高度及直徑為85米。建筑的地下停車位共計445個,裙房一層2000平方米,廳房共計1000座,球體主樓共計400余間客房。

02 深圳印力中心—深交所首單單SPV結構暨續發型CMBS

深圳印力中心CMBS第一期曾于2017年10月20日發行,中金-印力深圳印力第二期資產支持專項計劃是一單續發型CMBS,計劃管理人仍是中金公司。發行人印力集團專注于購物中心投資、開發和運營管理,業務貫穿商業地產領域的全價值鏈。2016年萬科成為印力集團核心股東,被定位為萬科商業地產平臺。截至2019年12月,運營管理項目超100余個,遍布全國50多個城市,資產規模近700億,管理面積近900萬平方米。

底層標的—深圳印力中心原名為深圳國投廣場,于2007年9月開業,是集購物中心、寫字樓為一體的大型商業綜合體,為深圳最資深的購物中心之一。

印力中心位于寸土寸金的深圳香蜜湖片區,可輻射3公里44萬高端白領及家庭型消費客體,60多個政府機關、事業單位及3000多家私營企業和近百所教育機構,并且擁有全球銷量第一的山姆會員店坐鎮,是印力集團的旗艦購物中心之一。

2017年2月,印力集團宣布啟動物業升級改造。經過2年多的時間,打造了包括LOFT主題商業空間、美食主題空間、下沉式廣場、階梯式花園、屋頂平臺花園,商業體量達5.2萬㎡,成為深圳品質生活的新地標。

注:文章為作者獨立觀點,不代表資產界立場。

題圖來自 Pexels,基于 CC0 協議

本文由“讀懂ABS”投稿資產界,并經資產界編輯發布。版權歸原作者所有,未經授權,請勿轉載,謝謝!

原標題: 又雙叒2單!無信托單SPV結構CMBS成功發行!

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    蔣陽兵

    蔣陽兵,資產界專欄作者,北京市盈科(深圳)律師事務所高級合伙人,盈科粵港澳大灣區企業破產與重組專業委員會副主任。中山大學法律碩士,具有獨立董事資格,深圳市法學會破產法研究會理事,深圳市破產管理人協會個人破產委員會秘書長,深圳律師協會破產清算專業委員會委員,深圳律協遺產管理人入庫律師,深圳市前海國際商事調解中心調解員,中山市國資委外部董事專家庫成員。長期專注于商事法律風險防范、商事爭議解決、企業破產與重組法律服務。聯系電話:18566691717

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    劉韜

    劉韜律師,現為河南乾元昭義律師事務所律師。華北水利水電大學法學學士,中國政法大學在職研究生,美國注冊管理會計師(CMA)、基金從業資格、上市公司獨立董事資格。對法律具有較深領悟與把握。專業領域:公司法、合同法、物權法、擔保法、證券投資基金法、不良資產處置、私募基金管理人設立及登記備案法律業務、不良資產掛牌交易等。 劉韜律師自2010年至今,先后為河南新民生集團、中國工商銀行河南省分行、平頂山銀行鄭州分行、河南投資集團有限公司、鄭州高新產業投資基金有限公司、光大鄭州國投新產業投資基金合伙企業(有限合伙)、光大徳尚投資管理(深圳)有限公司、河南中智國裕基金管理有限公司、 蘭考縣城市建設投資發展有限公司、鄭東新區富生小額貸款公司等企事業單位提供法律服務,為鄭州科慧科技、河南杰科新材料、河南雄峰科技新三板掛牌、定向發行股票、股權并購等提供法律服務。 為鄭州信大智慧產業創新創業發展基金、鄭州市科技發展投資基金、鄭州澤賦北斗產業發展投資基金、河南農投華晶先進制造產業投資基金、河南高創正禾高新科技成果轉化投資基金、河南省國控互聯網產業創業投資基金設立提供法律服務。辦理過擔保公司、小額貸款公司、村鎮銀行、私募股權投資基金的設立、法律文書、交易結構設計,不良資產處置及訴訟等業務。 近兩年主要從事私募基金管理人及私募基金業務、不良資產處置及訴訟,公司股份制改造、新三板掛牌及股票發行、股權并購項目法律盡職調查、法律評估及法律路徑策劃工作。 專業領域:企事業單位法律顧問、金融機構債權債務糾紛、并購法律業務、私募基金管理人設立登記及基金備案法律業務、新三板法律業務、民商事經濟糾紛等。

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