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類信托和信托同款,都不是真正的信托

資管裕道人 資管裕道人
2022-06-02 18:30 3246 0 0
當下的環境,不適合投資;銀行理財信托都不敢隨便買的年代,那些信托同款和類信托,請三思而后行。

作者:裕道人

這幾天收到一個投資者的問詢,內容非常簡單,就是一個“信托產品”,問能不能買?然后寒暄都沒有,直接上了產品信息:

xx信托同款項目已上線

融資方AA+,擔保方AA

期限:12月/24月,自然季度25號付息

項目亮點:

1、發行方與XX家銀行、XX家券商、XX家信托、XX家融資租賃公司等金融機構進行全方位的合作,與多家等政策性銀行以及券商建立了長期的戰略合作關系。獲得眾多金融機構大量的資金支持!

2、發行方自己的造血能力強,公司從事開發、文旅、礦產、參股金融機構等眾多領域,自主盈利能力極強。

看似好像還不錯,但第一句話就露餡了,XX信托同款。

無獨有偶,還有一類叫做信托。說起來很多人并不陌生,畢竟最近剛剛上新聞。

講的是一個J姓客戶,在理財經理的忽悠下,購買了大觀言基金產品,最終私募實控人因非吸進去了,因此有關款項的回收遙遙無期。最后將代銷機構起訴至法庭,最終獲得了50%損失的賠償。

有興趣的可以自行閱讀有關報道,根據報道,當年一類叫做“類信托”的產品非常流行,其實就是一個結構化的私募產品。由項目方和管理人提供劣后資金,優先級資金可獲得相對確定的收益。

這不過是一個再常見不過的私募產品,卻被銷售機構包裝,搖身一變成了所謂的“類信托”,其實這樣的產品還可以叫做“類固收”,套路都是一個套路。

事情的經過很簡單,這個產品屬于“飛單”,雖然私募基金管理人與銀行有托管協議,但是卻沒有代銷協議。為了銷售,大觀基金給出了2-3%的豐厚傭金,重賞之下必有“勇夫”,很多理財經理紛紛走向了“飛單之路”。

此次案件的看點在于,作為銀行究竟要承擔多少責任?

銀行主張其具有金融投資經驗,了解理財產品的購買流程、合同等法律文件文本內容、預期收益率等,完全有能力注意到涉案“飛單”產品并非銀行理財產品,屬于私募投資產品,也應承擔必要的風險注意義務。

且以銀行不可能24小時,時時刻刻監控每個員工的行為,無法做到監視所有員工的每一個動作、監聽每一句講話為由進行了申辯。

法院最后的判決是各承擔50%,銀行管理不利,投資人片面追求高息。

所以又回來最初的問題,類信托和信托同款都不是信托,從現實的情況來看,很可能就是私募或者定融。

后者早已經處于風聲鶴唳草木皆兵的狀態,監管最近部署的行動,在此指向了定融和做定融的財富公司。而前者是一個很大的范疇,面臨的風險甚至比定融還要高!

如今連信托都是雷聲不斷,逾期月月有,要知道信托起碼是正規軍,而這些所謂的信托同款和類信托,更是野XXX。

當下的環境,不適合投資;銀行理財信托都不敢隨便買的年代,那些信托同款和類信托,請三思而后行。

你圖高息,他圖本金。

注:文章為作者獨立觀點,不代表資產界立場。

題圖來自 Pexels,基于 CC0 協議

本文由“資管裕道人”投稿資產界,并經資產界編輯發布。版權歸原作者所有,未經授權,請勿轉載,謝謝!

原標題: 類信托和信托同款,都不是真正的信托

資管裕道人

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    蔣陽兵

    蔣陽兵,資產界專欄作者,北京市盈科(深圳)律師事務所高級合伙人,盈科粵港澳大灣區企業破產與重組專業委員會副主任。中山大學法律碩士,具有獨立董事資格,深圳市法學會破產法研究會理事,深圳市破產管理人協會個人破產委員會秘書長,深圳律師協會破產清算專業委員會委員,深圳律協遺產管理人入庫律師,深圳市前海國際商事調解中心調解員,中山市國資委外部董事專家庫成員。長期專注于商事法律風險防范、商事爭議解決、企業破產與重組法律服務。聯系電話:18566691717

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    劉韜律師,現為河南乾元昭義律師事務所律師。華北水利水電大學法學學士,中國政法大學在職研究生,美國注冊管理會計師(CMA)、基金從業資格、上市公司獨立董事資格。對法律具有較深領悟與把握。專業領域:公司法、合同法、物權法、擔保法、證券投資基金法、不良資產處置、私募基金管理人設立及登記備案法律業務、不良資產掛牌交易等。 劉韜律師自2010年至今,先后為河南新民生集團、中國工商銀行河南省分行、平頂山銀行鄭州分行、河南投資集團有限公司、鄭州高新產業投資基金有限公司、光大鄭州國投新產業投資基金合伙企業(有限合伙)、光大徳尚投資管理(深圳)有限公司、河南中智國?;鸸芾碛邢薰?、 蘭考縣城市建設投資發展有限公司、鄭東新區富生小額貸款公司等企事業單位提供法律服務,為鄭州科慧科技、河南杰科新材料、河南雄峰科技新三板掛牌、定向發行股票、股權并購等提供法律服務。 為鄭州信大智慧產業創新創業發展基金、鄭州市科技發展投資基金、鄭州澤賦北斗產業發展投資基金、河南農投華晶先進制造產業投資基金、河南高創正禾高新科技成果轉化投資基金、河南省國控互聯網產業創業投資基金設立提供法律服務。辦理過擔保公司、小額貸款公司、村鎮銀行、私募股權投資基金的設立、法律文書、交易結構設計,不良資產處置及訴訟等業務。 近兩年主要從事私募基金管理人及私募基金業務、不良資產處置及訴訟,公司股份制改造、新三板掛牌及股票發行、股權并購項目法律盡職調查、法律評估及法律路徑策劃工作。 專業領域:企事業單位法律顧問、金融機構債權債務糾紛、并購法律業務、私募基金管理人設立登記及基金備案法律業務、新三板法律業務、民商事經濟糾紛等。

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